Was ist der Euribor und wie wirkt er sich auf meine Hypothek aus?
Der Euribor ist der Zinssatz, zu dem sich Banken in der Eurozone kurzfristig Geld leihen. Bei variablen Hypotheken wird Ihre Rate angepasst, indem der Euribor plus der vereinbarte Aufschlag addiert wird. Steigt der Index, steigt der variable Teil; fällt er, kann die Rate innerhalb der Grenzen Ihres Vertrags sinken.
Was ist der Euribor in einfachen Worten?
Der Euribor (Euro Interbank Offered Rate) ist ein Referenzsatz, der aus den Notierungen ermittelt wird, die ein Panel von Banken in der Eurozone für kurzfristige Interbankengeschäfte bereitstellt (zum Beispiel eine Woche, drei Monate oder zwölf Monate). Es handelt sich nicht um einen Zins, den die Zentralbank direkt für Haushalte festlegt: Er spiegelt die Marktbedingungen zwischen den Instituten wider.
In Spanien ist die gängigste variable Hypothek an den 12-Monats-Euribor gekoppelt, obwohl sich Ihr Vertrag auch auf eine andere Laufzeit beziehen kann, wenn dies so vereinbart wurde. Lesen Sie stets die Anpassungsklausel: Dort finden Sie den offiziellen Index, die Häufigkeit und die Anwendung des Aufschlags.
Wer veröffentlicht ihn und wo kann man ihn einsehen?
Der Referenzsatz wird vom European Money Markets Institute (EMMI) verwaltet, das die Werte nach der Datenerhebung bei den Banken veröffentlicht. Für den offiziellen Kontext zur Einbindung des Euribor in den Hypothekarkredit in Spanien bietet die Banco de España auf ihrer Website Informationsmaterial und Daten zu den Zinssätzen an.
Nutzen Sie diesen Text nicht als Zinsprognose: Der Euribor verändert sich mit dem Markt, und nur der am Tag der Anpassung Ihres Darlehens gültige Wert ist für die nächste Rate maßgeblich.
Wie wirkt er sich auf eine variable Hypothek aus?
Eine variable Hypothek wird gewöhnlich als „Euribor + Aufschlag“ angegeben (zum Beispiel 12-Monats-Euribor plus eine in der FEIN vereinbarte Marge). Der Aufschlag ist während der Laufzeit des Darlehens in der Regel fest, sofern keine Vertragsänderung vorliegt; der Euribor hingegen nicht.
An jedem Anpassungsdatum (gemäß Vertrag in der Regel jährlich):
- Es wird der Wert des Index herangezogen, der im im Vertrag genannten Amtsblatt oder in der entsprechenden Quelle veröffentlicht wurde.
- Er wird zum vereinbarten Aufschlag addiert.
- Die Bank berechnet die Rate für den folgenden Abschnitt neu, unter Berücksichtigung etwaiger Ober- und Untergrenzen (Techo und Suelo).
Steigt der Index zwischen den Anpassungen, steigt der variable Teil der Rate; fällt er, kann die Rate sinken, sofern Mindestzinsklauseln eingehalten werden, falls diese wirksam sind und den geltenden Vorschriften entsprechen.
Feste Hypothek, Mischhypothek und der Euribor
Bei einer festen Hypothek hängt der vereinbarte Sollzins während der Festzinsphase nicht vom Euribor ab. Bei einer Mischhypothek gibt es meist einen anfänglichen Festzinszeitraum, bevor sie in eine variable, an den Euribor gekoppelte Phase übergeht. In beiden Fällen ist die konkrete Klausel in Ihrer Urkunde maßgeblich.
Die Wahl einer variablen Hypothek bedeutet nicht, auf eine bestimmte Zahl zu „wetten“: Es bedeutet zu akzeptieren, dass sich die Rate verändern kann. Simulieren Sie vor der Unterzeichnung Szenarien mit dem aktuellen Zinssatz und mit angemessenen Schwankungen, ohne irgendeine Projektion als Garantie für die Zukunft zu betrachten.
Rechtliche Regelung je nach Zinssatzmodalität
Regulatorische Unterschiede zwischen Hypothekardarlehen mit festem und variablem Zinssatz gemäß dem Gesetz 5/2019.
| Regulatorischer Aspekt | Fester Zinssatz | Variabler Zinssatz |
|---|---|---|
| Bestimmung des Zinssatzes | Dauerhaft oder für den Zeitraum vereinbart, ohne Anbindung an Marktindizes | Berechnet durch einen Aufschlag, der zu einem offiziellen Referenzindex addiert wird |
| Erfordernis vorheriger Simulationen | Erfordert keine Simulation wegen Marktzinsschwankungen | Verpflichtende Aushändigung eines Dokuments mit Ratensimulationen für verschiedene Zinsszenarien |
| Referenzindex | Nicht anwendbar für die Ratenberechnung | Verpflichtend, offizieller Natur, klar, objektiv und zugänglich |
Regulatorischer Aspekt
Bestimmung des Zinssatzes
Fester Zinssatz
Dauerhaft oder für den Zeitraum vereinbart, ohne Anbindung an Marktindizes
Variabler Zinssatz
Berechnet durch einen Aufschlag, der zu einem offiziellen Referenzindex addiert wird
Regulatorischer Aspekt
Erfordernis vorheriger Simulationen
Fester Zinssatz
Erfordert keine Simulation wegen Marktzinsschwankungen
Variabler Zinssatz
Verpflichtende Aushändigung eines Dokuments mit Ratensimulationen für verschiedene Zinsszenarien
Regulatorischer Aspekt
Referenzindex
Fester Zinssatz
Nicht anwendbar für die Ratenberechnung
Variabler Zinssatz
Verpflichtend, offizieller Natur, klar, objektiv und zugänglich
Gemäß den in dem Gesetz 5/2019 vom 15. März festgelegten Transparenz- und vorvertraglichen Informationsanforderungen.
Was der Euribor nicht über Ihr Darlehen aussagt
- Er entscheidet nicht allein darüber, ob der Betrag bewilligt wird: Das Institut prüft Bonität, Sicherheiten und interne Richtlinien.
- Er enthält keine Gebühren, gekoppelten Versicherungen oder Gesamtkosten (dafür dienen der Effektive Jahreszins / TAE und die FEIN).
- Er ersetzt nicht die persönliche Überprüfung, wenn Sie die Stelle wechseln, das Einkommen sinkt oder Sie Kapital sondertilgen möchten.
Das Gesetz 5/2019 hat die Information des Darlehensnehmers gestärkt, um Index, Aufschlag, Gebühren und gekoppelte Produkte klar voneinander zu trennen.
Wie Sie die Anpassungsklausel in Ihrem Vertrag lesen
Suchen Sie in der FEIN und in der Urkunde nach:
- Welcher Euribor gilt (Laufzeit und Veröffentlichungsquelle).
- Wie oft die Rate angepasst wird.
- Vorhandensein eines Höchstzinses (Techo) oder Mindestzinses (Suelo) und deren Formulierung.
- Wie Sie vor der Abbuchung vom Konto über den neuen Zinssatz benachrichtigt werden.
Wenn Sie dies nicht verstehen, bitten Sie die Bank oder einen eingetragenen Vermittler vor der Unterzeichnung um Erklärung und nicht erst nach Jahren der Ratenzahlung.
Wann Sie Hilfe von einem ICI in Anspruch nehmen sollten
Der Vergleich von variablen und festen Hypotheken, das Verständnis der Anpassungsklausel oder die Verhandlung des Aufschlags ist oft einfacher mit einem Immobiliarkreditvermittler, der mit mehreren Instituten zusammenarbeitet. Er muss registriert sein und Ihnen die Honorare im Voraus erklären.
Sky Real Estate bietet diese Analyse als eingetragener ICI (Code D-286) unter Immobiliarkreditvermittler an. Um mehr über die Rolle des Vermittlers zu erfahren, können Sie lesen, was ein Immobiliarkreditvermittler ist.
Häufige Fehler
- Den in den Pressemeldungen genannten Euribor mit demjenigen zu verwechseln, der bei Ihrer jährlichen Anpassung angewendet wird.
- Den Aufschlag bei der überschlägigen Ratenberechnung zu vergessen.
- Davon ausgehen, dass eine variable Hypothek über die gesamte Laufzeit immer günstiger sein wird als eine feste.
- Den Vertrag nicht zu prüfen, wenn die Bank die Mitteilung über die neue Rate sendet.
Der Euribor ist das bewegliche Element vieler Hypotheken in Spanien. Wenn Sie wissen, wie Ihr Darlehen indexiert ist, können Sie Ihren Haushalt ohne Überraschungen bei jeder jährlichen Anpassung planen.